Un triangle descendant est un schéma graphique baissier qui apparaît généralement pendant une tendance baissière du marché. Il s’agit de l’un des principaux schémas de continuation qui apparaissent au milieu d’une tendance, indiquant que les acteurs baissiers dominent le marché tandis que le prix du titre continue de baisser, enregistrant de nouveaux sommets inférieurs.
Qu’est-ce que le schéma en triangle descendant ?
Le triangle descendant est une formation baissière qui se produit après la consolidation de l’action des prix entre la ligne de tendance descendante (résistance) et une ligne horizontale (support). La période de consolidation s’achève après que l’action des prix ait franchi le support et initié un mouvement baissier explosif.
Le triangle descendant s’achève une fois que le prix a franchi la ligne du bas et suit généralement la direction de la tendance dominante.
Dans certains cas, un triangle descendant apparaît comme un schéma de renversement à la fin d’une tendance haussière. Cependant, quel que soit le lieu où il apparaît, un triangle descendant agit comme un schéma baissier qui signale une distribution.
Un triangle descendant est l’un des schémas graphiques les plus utilisés car c’est un indicateur puissant de la demande d’un titre. Une fois que le prix a franchi le support inférieur, cela suggère que le momentum baissier en cours est susceptible de persister, voire de s’accélérer. Pour les traders s’appuyant principalement sur l’analyse technique, les triangles descendants peuvent créer des opportunités de bénéfices uniques sur une courte période.
Comment reconnaître le triangle descendant
Un triangle descendant peut être tracé en traçant une ligne de tendance qui relie un certain nombre de sommets inférieurs et une autre ligne de tendance horizontale qui relie une série de creux à un niveau horizontal.
Pour qu’un triangle descendant apparaisse, le marché doit être dans une tendance baissière. Ceci est essentiel car les traders devraient éviter de trader le schéma dès qu’il apparaît.
Une fois que les acteurs baissiers prennent le dessus, le triangle descendant se produit alors que le marché se consolide. Pendant la consolidation, une ligne de tendance inclinée vers le bas peut être tracée pour relier les sommets inférieurs. Cette ligne de tendance indique que les vendeurs font baisser le prix, ce qui suggère que le sentiment baissier gagne du momentum.
Pendant ce temps, la ligne de tendance inférieure sert de niveau de support, les prix s’approchant fréquemment de cette zone et rebondissant dessus. Au final, le prix gagne suffisamment de momentum baissier et passe en dessous du support. Lorsque cela se produit, les traders tenteront de confirmer le schéma par un mouvement baissier continu et rejoindront des positions courtes pour aider à pousser le prix encore plus bas.
L’analyse technique du triangle descendant
Les trois schémas en triangle les plus courants sont les triangles descendants, ascendants et symétriques. Les noms de ces schémas conviennent à leur forme car leurs lignes de tendance supérieure et inférieure se connectent à l’apex du côté droit pour former un coin. Comme indiqué ci-dessus, la ligne de tendance supérieure relie les sommets, tandis que la ligne de tendance inférieure relie les creux.
Comme son nom le suggère, un triangle descendant est un signal baissier. Il suggère que le prix du titre continuera à suivre une tendance baissière lorsque le schéma prendra sa forme finale. Dans le cas d’un triangle descendant, la ligne de tendance de résistance supérieure est inclinée vers le bas, tandis que la ligne de tendance de support est plate.
Contrairement à un triangle ascendant, un triangle descendant se forme pendant une tendance générale baissière. Le schéma prend forme lorsque le prix d’un titre baisse et rebondit sur le niveau de support pour remonter. Cependant, la hausse est plus faible après chaque rebond, les acteurs baissiers finissant par gagner suffisamment de force pour pousser le prix à travers le niveau de support.
Lorsque cela se produit, cela sert à confirmer que les prix sont susceptibles de continuer à baisser. Dans cette situation, les traders vendent généralement le titre à découvert et placent un stop-loss légèrement au-dessus du prix le plus élevé atteint pendant la phase de formation.
Le trading de triangle descendant
Il y a deux façons de trader un schéma graphique en triangle descendant. Dans les deux cas, il faudra attendre la rupture du support.
La première méthode est plus agressive et place un point d’entrée juste en dessous du support. Lorsque la ligne horizontale est franchie, la transaction s’ouvre avec un stop loss placé au-dessus du support – qui fait maintenant office de résistance. Si l’action des prix revient dans un triangle, le schéma est invalidé et le stop loss est déclenché.
La deuxième méthode est plus conservatrice et moins risquée. Dans ce cas, un trader attend un nouveau test du support franchi avant d’initier une transaction de vente. Si les acteurs haussiers sont rejetés au niveau de la résistance, qui constitue l’ancien support, l’action des prix baisse et continue vers notre niveau de prise de bénéfices.
La deuxième méthode permet d’éviter les fausses ruptures, qui se produisent lorsque les acteurs baissiers ne peuvent pas suivre la rupture. L’objectif du stop loss est également placé au-dessus de la ligne de résistance afin de se protéger contre des pertes plus importantes. Les ruptures sont généralement confirmées par un volume plus élevé que d’habitude.
Dans les deux cas, le niveau de prise de bénéfices est calculé en mesurant la distance entre le sommet et le creux du triangle descendant. Cette ligne verticale est ensuite copiée et projetée sur le point de rupture. Le point d’arrivée de cette ligne verticale est le niveau où l’on devrait fermer la transaction gagnante.
Le renversement en triangle descendant
Un schéma de renversement en triangle descendant peut apparaître au sommet d’une reprise des prix. Il se forme après la baisse du volume de trading et l’incapacité du titre à atteindre des sommets plus élevés. Le schéma de renversement suggère que les acteurs haussiers s’essoufflent tandis que l’action des prix crée un niveau de support horizontal.
Lorsque le cours du titre continue de rebondir sur la ligne de support et d’enregistrer des sommets plus faibles, cela est généralement considéré comme une rupture baissière possible. Le schéma de renversement en triangle descendant est l’un des plus faciles à identifier avant une rupture potentielle du cours.
Alternativement, le schéma de renversement peut également apparaître à l’extrémité inférieure d’une tendance baissière. Dans cette situation, l’action des prix est généralement plate après une tendance baissière, avec le niveau de support horizontal représentant un prix bas.
Lorsqu’un schéma de renversement en triangle descendant apparaît en bas, le prix du titre enregistre plusieurs sommets inférieurs. Le prix finira par constituer une rupture haussière à partir du schéma de renversement inférieur, ce que les traders considèrent généralement comme un signal pour ouvrir une position longue.
Le schéma est-il haussier ou baissier ?
Selon l’opinion générale, un triangle descendant a historiquement été considéré comme un schéma baissier car il émerge pendant une tendance baissière du marché. Cependant, ce schéma peut également être haussier. Dans ce cas, il s’agit d’un schéma de renversement, que nous avons abordé plus haut.
Cela dit, le triangle descendant peut être soit un schéma de continuation, soit un schéma de renversement, le premier représentant une formation baissière traditionnelle. Toutefois, lorsque la rupture du schéma se produit dans la direction opposée, il s’agit d’une formation de renversement.
Il est important de mentionner que le trading du schéma en triangle descendant peut être très subjectif. Les nouveaux traders devraient s’entraîner à trader ce schéma en utilisant un compte de démo.
En ce qui concerne les ruptures de prix, la sortie du schéma en triangle descendant peut se produire dans les deux sens, bien que les ruptures vers le bas soient statistiquement plus probables.
Les avantages et les restrictions
Comme pour tout schéma graphique, le triangle descendant présente à la fois des avantages et des restrictions. Du côté positif, il s’agit d’un schéma graphique relativement facile à identifier. Un autre avantage est qu’il produit un objectif clair à la baisse, que l’on peut viser une fois que l’action des prix s’effondre.
Enfin, le schéma graphique en triangle descendant est considéré comme une stratégie de trading fiable car il fournit généralement des résultats positifs.
En revanche, le triangle descendant peut parfois aboutir à une rupture ratée. Cela se produit lorsque l’action des prix s’effondre avant de revenir à l’intérieur du triangle. Un autre risque est que l’action des prix peut simplement se trader de façon agitée, c’est-à-dire latéralement sans point de rupture clair. C’est pourquoi il est important de revérifier avec les niveaux de volume si la rupture est réelle.
Le triangle descendant contre le coin descendant
Le coin descendant est un schéma de continuation haussière qui émerge généralement après une correction de la tendance baissière. Il est fréquemment comparé au triangle descendant, bien qu’il existe quelques distinctions essentielles entre les deux.
Un triangle descendant a un fond plat qui relie des sommets inférieurs ou une ligne de tendance inclinée vers le bas, tandis que le coin descendant n’en a pas. En outre, le coin descendant est un schéma haussier qui suit la direction d’une tendance générale haussière. En revanche, un triangle descendant est normalement considéré comme un schéma baissier.
Les triangles et les coins sont généralement des schémas à long terme qui prennent forme sur des graphiques quotidiens ou hebdomadaires. Il peut s’agir de schémas de continuation ou de renversement, selon qu’ils se produisent dans une tendance haussière ou baissière.
Conclusion
Le triangle descendant est un schéma graphique baissier qui se produit pendant la consolidation d’une tendance baissière plus importante. L’action des prix se consolide généralement près des creux et se caractérise par une série de sommets inférieurs et de creux horizontaux. La rupture baissière active le schéma graphique en triangle descendant, offrant ainsi l’opportunité de profiter d’un mouvement explosif dans la direction de la tendance générale.
